Metodologia

Zasada nadrzędna: każda liczba, którą pokazujemy, pochodzi z tekstu aktu prawnego, nie z prasy, i ma przypięty test regresyjny (tzw. złoty wektor), wyliczony niezależnie drugą metodą. Wszystko liczy się w Twojej przeglądarce — żadna dana finansowa nie jest wysyłana na serwer. To symulacja edukacyjna, nie porada podatkowa ani inwestycyjna.

Źródła prawa

• OKI: ustawa z dnia 3 lipca 2026 r. o osobistych kontach inwestycyjnych, Dz.U. 2026 poz. 1098 (ogłoszona 18 sierpnia 2026 r., wchodzi w życie 1 stycznia 2027 r. — art. 46).
• IKE i IKZE: ustawa z dnia 20 kwietnia 2004 r. o indywidualnych kontach emerytalnych oraz indywidualnych kontach zabezpieczenia emerytalnego; limity wpłat na 2027 r. wynikają z art. 13 ust. 1 i art. 13a ust. 1–1a i z prognozy przeciętnego wynagrodzenia z projektu ustawy budżetowej na 2027 r. (druk sejmowy nr 3150), a ogłaszają je obwieszczenia ministra (art. 13 ust. 4, art. 13a ust. 8); limity na 2026 r. — obwieszczenia MRPiPS z listopada 2025 r.
• OIPE: ustawa z dnia 7 lipca 2023 r. o ogólnoeuropejskim indywidualnym produkcie emerytalnym, Dz.U. 2023 poz. 1843; limit wpłat na 2027 r. — art. 12 ust. 1 i ta sama prognoza wynagrodzenia, a ogłasza go obwieszczenie (art. 12 ust. 7); limit na 2026 r. z obwieszczenia (M.P. 2025 poz. 1151); zwolnienie wypłat — art. 21 ust. 1 pkt 58aa ustawy o PIT.
• Podatek Belki: 19% od dochodów kapitałowych — ustawa o PIT.

Jak opodatkowane jest każde z pięciu kont

Odrębność limitu OIPE od limitu IKE sprawdziliśmy w obu ustawach w obu kierunkach — żaden przepis nie każe liczyć wpłat wspólnie; jedyna interakcja to powtórna wypłata transferowa IKE→OIPE (art. 13 ust. 2 ustawy o OIPE), której v1 nie modeluje. Dla wysokich oszczędności OIPE realnie podwaja przestrzeń „w stylu IKE": 30 099 zł + 30 099 zł rocznie w 2027 r.

Podatek OKI: od czego dokładnie

• Stawka: 0,85% w 2027 r. (przepis przejściowy — art. 43). Od 2028 r.: 19% × stopa referencyjna NBP z 31 października roku poprzedniego, nie mniej niż 0,1%, zaokrąglana w dół do dwóch miejsc po przecinku (art. 25 ust. 1), ogłaszana obwieszczeniem do 30 listopada (art. 25 ust. 2). Kalkulator domyślnie utrzymuje 0,85% przez cały horyzont — to założenie, które możesz zmienić w formularzu.
• Podstawa: średnia dziennych wycen aktywów w roku, liczona osobno dla grupy oszczędnościowej i inwestycyjnej (art. 23 ust. 2–4, art. 24 ust. 1). Podatek jest należny także w roku straty — bo podstawą jest wartość, nie zysk (art. 22 ust. 1, art. 5 ust. 1 pkt 3 lit. c) — i niezależnie od tego, gdzie kapitał jest zainwestowany (art. 22 ust. 2).
• Zwolnienia: najpierw do 25 000 zł podstawy koszyka oszczędnościowego, potem — wyłącznie dla aktywów grupy inwestycyjnej — reszta wspólnego budżetu 100 000 zł (art. 26 ust. 1–2). Ważny detal, który łatwo przeoczyć: nadwyżka koszyka oszczędnościowego ponad 25 000 zł nigdy nie korzysta z reszty limitu — 130 000 zł w koszyku oszczędnościowym to podatek od 105 000 zł, nie od 30 000 zł. Kwoty zwolnień są zamrożone do 2029 r.; waloryzacja o wskaźnik cen dopiero od roku podatkowego 2030 (art. 26 ust. 5–6, art. 44). Kalkulator trzyma je stałe przez cały horyzont — dlaczego, niżej w „Limity wpłat w kolejnych latach".
• Które aktywa korzystają ze zwolnień: tylko złotowe — m.in. akcje spółek o kapitale zakładowym w złotych, obligacje i listy zastawne w złotych, bony, gotówka PLN (art. 26 ust. 1 pkt 1 lit. a–e i pkt 2 lit. e–h); fundusze i ETF-y tylko, gdy polityka inwestycyjna zapewnia co najmniej 70% takich aktywów. Aktywa zagraniczne można trzymać w OKI (i nie płacą PIT), ale zwolnienie ich nie obejmuje — stąd pułapka OKI.
• Transfery: wypłata transferowa między kontami działa tylko OKI→OKI (art. 2 ust. 1 pkt 27; przepis przewiduje osobno przypadki szczególne — zawieszenie lub wycofanie aktywów OKI z obrotu i śmierć posiadacza). Wejścia transferem z IKE, IKZE ani ze zwykłego rachunku nie ma — wejście do OKI istniejącym portfelem oznacza sprzedaż i zapłatę Belki dziś; kalkulator liczy ten koszt wejścia i moment, w którym się zwraca.

Ten sam rachunek na Twoich liczbach. Kalkulator OKI pokazuje podatek za 2027 r. w czterech krokach: średnia wartość konta w każdym koszyku, zwolnienie, podstawa podatku i podatek. Te liczby pochodzą z tej samej ścieżki obliczeń co sam podatek — strona nie liczy ich drugi raz. Kwoty na ekranie są zaokrąglone do grosza, a liczymy na wartościach dokładnych. Gdy przez to wiersz nie odejmuje się albo nie mnoży co do grosza, stoi przy nim znak ≈.

Kalkulator OKI różni się od kalkulatora „gdzie wpłacać” w dwóch miejscach. Stawki 0,85% na 2027 r. nie zmienia, bo ustala ją art. 43 — stawka wpisana w formularzu działa od 2028 r. Próg opłacalności sprawdza w obu kierunkach: OKI może wygrywać powyżej progu albo poniżej niego. Szuka go od 0,1% do 20% rocznie, co pół punktu procentowego, a potem zawęża wynik. Gdy w tym zakresie wynik zmienia się więcej niż raz, kalkulator nie podaje progu.

Odczyt art. 23 ust. 2–4, wprost

Przepis dolicza do podstawy wpłaty z dnia wpłaty, a następnie (ust. 4) pomniejsza sumę o wpłaty dokonane w dniach bez wypłat. Przyjmujemy — i tak liczy kalkulator — że dla inwestora, który nie wypłaca w dniu wpłaty, te człony znoszą się do zera, a podstawa sprowadza się do zwykłej średniej dziennych wycen. Ten odczyt potwierdza tekst ogłoszonej ustawy i uzasadnienie do druku sejmowego 2580, które wprost wypisuje wzór z zerowaniem dla przypadku bez wypłat; przepis działa więc jako zapora przed sztucznym zaniżaniem podstawy (wpłata i wypłata tego samego dnia). Przed decyzjami na dużą skalę warto mieć własną interpretację indywidualną — obie wersje odczytu mamy zaimplementowane i przetestowane, więc odmienna interpretacja zmienia u nas jeden parametr, nie model.

Ścieżka wzrostu: jedno założenie, jawnie

Kalkulator prowadzi kapitał po deterministycznej ścieżce o stałej rocznej stopie zwrotu (kapitalizacja dzienna między zdarzeniami wpłat). Średnia dziennych wycen ma wtedy postać zamkniętą (suma geometryczna), którą liczymy dokładnie — bez pętli po dniach — i którą test porównuje co do grosza z jawną iteracją po 365 dniach. Zmienność rynkowa dodaje szum wokół tej średniej, ale jej nie przesuwa: średnia jest operatorem liniowym, więc oczekiwana średnia dzienna równa się średniej dziennej ścieżki oczekiwanej. Nie modelujemy za to ryzyka sekwencji zwrotów ani scenariuszy — to projekcja, nie prognoza.

Limity wpłat w kolejnych latach: drugie założenie, też jawnie

Limity IKE, IKZE i OIPE to ustawowa wielokrotność przeciętnego prognozowanego wynagrodzenia miesięcznego: 3 × dla IKE (art. 13 ust. 1 ustawy o IKE/IKZE), 1,2 × i 1,8 × dla IKZE (art. 13a ust. 1 i 1a), 3 × dla OIPE (art. 12 ust. 1 ustawy o OIPE). Rosną więc razem z płacami, a ogłoszony limit nigdy nie spada poniżej limitu z poprzedniego roku (art. 13 ust. 1a i art. 13a ust. 2 ustawy o IKE/IKZE, art. 12 ust. 2 ustawy o OIPE). Trzymanie ich na stałym poziomie przez 20–30 lat zaniża więc przestrzeń kont z ulgą — i to tym bardziej, im dłuższy horyzont. W kalkulatorze wybierasz jedno z dwóch założeń:

• „Zostają jak dziś" (domyślnie, 0%): każdy limit trzymamy przez cały horyzont na kwocie na 2027 r., na której liczy kalkulator (jaka to kwota i czy już ją ogłoszono, mówi sekcja „Założenia tymczasowe”). To jedyne ustawienie, które nie dokłada własnego założenia do limitów, i jedyne, które nie może zawyżyć naszej własnej rekomendacji — każde inne powiększa przestrzeń kont z ulgą, do której ten kalkulator kieruje. Jego skłonność mówimy wprost: zawyża nadwyżkę ponad limity, więc może postawić pytanie „OKI czy zwykły rachunek" komuś, kogo rosnące limity zdążyłyby wchłonąć.
• „Rosną razem z płacami" (4,5% rocznie): limit w roku n liczymy jako limit na 2027 r. × 1,045ⁿ⁻¹, gdzie rok 1 to 2027 r. z dokładną kwotą limitu, a każdy następny rok zaokrąglamy raz do pełnych złotych (połówki od zera). Przykład: IKE 30 099 zł → 69 464 zł w 20. roku → 107 876 zł w 30. roku; IKZE 12 039,60 zł → 27 786 zł w 20. roku i 29 036 zł w 21. roku (ten wektor pilnuje, że wykładnik to n−1, nie n). Skąd 4,5%: to zaokrąglone tempo nominalnego wzrostu płac z rządowego scenariusza makroekonomicznego — Ministerstwo Finansów, „Wytyczne dotyczące stosowania jednolitych wskaźników makroekonomicznych", wersja z 12 maja 2026 r. (Tablica 1: przeciętne wynagrodzenie 8 904 zł w 2025 r. → 11 593 zł w 2030 r.; Tablica 2 do 2060 r.: inflacja 2,5%, realny wzrost płac od 2,2% do 1,5%) — które od poziomu 2026 r. daje 4,73% rocznie na 20 lat i 4,56% na 30 lat. Drugie źródło, niezależne: ogłaszane limity IKE rosły 4,55% rocznie w latach 2010–2019 (9 579 zł → 14 295 zł), a 7,00% rocznie w latach 2010–2026 (do 28 260 zł), bo po drodze był szok inflacyjny 2022–2025. Oba źródła po zaokrągleniu dają 4,5%. Wybraliśmy dolną połowę tego przedziału celowo: każdy dodatkowy procent wzrostu limitów schlebia naszej własnej rekomendacji, a wpisanie powtórki szoku inflacyjnego w założenie na 30 lat byłoby prognozą. To założenie, nie prognoza.

Wzrost limitów to inna wielkość niż stopa zwrotu portfela: jedno to sufit ustawowy, drugie to Twoje pieniądze — nigdy nie sterujemy nimi jednym ustawieniem. Zwolnienia w OKI (100 000 zł i 25 000 zł) trzymamy stałe przez cały horyzont. Ustawa zamraża je do 2029 r., a od 2030 r. waloryzuje o wskaźnik cen (art. 26 ust. 5–6, art. 44) — to reguła cenowa, więc nie pożyczamy do niej liczby o płacach. Skutek, też wprost: dla części OKI trzymanej w aktywach kwalifikowanych liczymy podatek odrobinę wyżej, niż da ustawa od 2030 r.; to niewiele wobec efektu limitów, bo zwolnienie to próg wartości konta, a nie roczna wpłata. Wszędzie, gdzie pokazujemy limit z przyszłego roku, nazywamy go założeniem i podajemy tempo. Przy rosnących limitach popularna kolejność (IKZE → IKE → OIPE) może po kilku latach przestać dokładać do dalszego konta, bo wcześniejsze wchłaniają całą kwotę — wtedy zabrakłoby mu pięciu lat wpłat, czyli stażu, który liczymy (IKE i OIPE dopuszczają jeszcze drugą drogę — ponad połowa wartości wpłat co najmniej 5 lat przed wypłatą — której nie modelujemy), więc punkt odniesienia pomija to konto i mówi o tym w wyniku. Przy limitach bez zmian (0%) punkt odniesienia liczy się tak jak dotąd. Próg „OKI zaczyna się od X" też zależy od tego założenia, bo wynika z planu policzonego przy sumie limitów — dlatego pytanie o limity pokazujemy wszędzie tam, gdzie ten próg drukujemy, oraz wszędzie tam, gdzie Twoja kwota (razem z reinwestowanym zwrotem z IKZE) mogłaby w ogóle sięgnąć najniższego z Twoich limitów. Gdy pytania nie widać, żadna liczba na stronie nie zależy od tego założenia.

Ile wyniosą limity w najbliższym roku i kiedy minister je ogłosi, liczymy na osobnej stronie: prognoza i daty ogłoszenia limitów na 2027 r.

Solver: co właściwie optymalizujemy

• Cel: maksimum majątku netto na koniec horyzontu — wszystkie konta rozliczone tak, jakbyś wypłacał: IKE/OIPE bez podatku (jeśli odblokowane), IKZE z ryczałtem 10%, zwykły rachunek inwestycyjny z odroczoną Belką, OKI bez PIT.
• Zmienne: podział każdej rocznej wpłaty między pięć kont + jednorazowa decyzja o przeniesieniu istniejących aktywów. Zwrot PIT z wpłat na IKZE wraca do puli oszczędności kolejnego roku (możesz to wyłączyć) i solver rozdziela go jak każdą inną złotówkę.
• Ograniczenia twarde: limity IKE/IKZE/OIPE, dopuszczalność klas aktywów per konto, wiek odblokowania i minimalny staż wpłat. Kapitał, którego warunki wypłaty nie zdążą się spełnić przed horyzontem, nie jest liczony do wyniku — pokazujemy go osobno jako zablokowany. Plan może też celowo „odblokować" zastany kapitał, dopłacając brakujące lata stażu.
• Konta, które pominiesz: każde konto, do którego plan kieruje pieniądze, możesz wyłączyć z planu jednym kliknięciem w odpowiedzi. Plan i punkt odniesienia liczą się wtedy wyłącznie na pozostałych kontach (popularna kolejność zawężona do kont, które zostawiłeś w planie). Jeśli pominiesz oba konta bez limitu (OKI i zwykły rachunek inwestycyjny), część kwoty ponad limity nie ma gdzie trafić — pokazujemy ją jako „poza planem" i nie liczymy do wyniku, zamiast po cichu ją pominąć. Konto, do którego trafiają same resztki poniżej 1 zł rocznie, nie ma wiersza — traktujemy je jak zero.
• Algorytm: dokładny ewaluator rok po roku + zachłanna alokacja krańcowa i przeszukiwanie lokalne do pełnej zbieżności (deterministyczne rozstrzyganie remisów). Nagłówkowa kwota „zła kolejność kosztuje Cię X" to różnica dwóch dokładnie wyliczonych planów, nigdy szacunek. Gdyby przeszukiwanie nie osiągnęło zbieżności, wynik oznaczamy jako dolne ograniczenie — nie jako optimum.
• Punkt odniesienia: popularna kolejność „IKZE → IKE → OIPE → reszta". Uczciwość każe dodać: dopóki Twoje wpłaty razem z reinwestowanym zwrotem z IKZE mieszczą się w sumie limitów IKZE + IKE + OIPE (72 237,60 zł w liczbach na 2027 r. — czyli do 68 384,93 zł własnych oszczędności rocznie przy PIT 32%, a 70 792,85 zł przy PIT 12%), ta kolejność jest u nas dokładnie optymalna — kalkulator to potwierdza, zamiast wmawiać Ci stratę. Kalkulator pokazuje ten próg zaokrąglony w górę do pełnych złotych (68 385 zł i 70 793 zł), bo nadwyżkę poniżej 1 zł traktuje jako zero. Dotyczy to domyślnego ustawienia z reinwestowanym zwrotem: jeśli zwrot z IKZE wydajesz, popularna kolejność nie jest optymalna nawet poniżej tych progów, bo niereinwestowany zwrot zostawia z IKZE głównie ryczałt 10% przy wypłacie — kalkulator pokaże Ci to wprost. Poniżej tych kwot popularna kolejność jest optymalna przy każdym horyzoncie; powyżej — psuje się najpierw przy horyzontach długich (dokładna granica zależy od stawki PIT, horyzontu i reinwestowanego zwrotu). Realne kwoty „złej kolejności": np. przy 100 000 zł rocznie przez 30 lat to 58 494,06 zł, a przez 40 lat — 419 505,67 zł różnicy.
• PPK: traktujemy jako ograniczenie (wpłata podstawowa pomniejsza wolne oszczędności), nie jako konto do optymalizacji — a jeśli uczestniczysz, przypominamy, że dopłata pracodawcy 1,5% pensji to natychmiastowy zwrot 75% z wpłaty własnej 2%, którego żadne konto tu nie pobije.

Zero to wynik, nie błąd — i dlaczego liczymy latami kalendarzowymi

Każdy wiersz odpowiedzi pokazuje kwotę, także wtedy, gdy ta kwota to 0 zł. Zero znaczy dokładnie tyle: w tym roku plan nie kieruje tam pieniędzy. Jeśli pieniądze pojawią się na tym koncie później, wiersz podaje obok rok i kwotę — na przykład „od 2028 r.: 33 532 zł". Nie stawiamy w tym miejscu kreski, bo kreska wygląda jak awaria kalkulatora, a nie jak odpowiedź.

Przy OKI zero w pierwszym roku bywa poprawne i celowe. Dwie sytuacje: albo cała Twoja kwota mieści się w kontach z ulgą i do OKI po prostu nic nie zostaje, albo nadwyżkę realnie bardziej opłaca się przez szereg lat trzymać na zwykłym rachunku inwestycyjnym. To drugie wynika z konstrukcji podatku: OKI pobiera 0,85% od wartości co roku, a zwykły rachunek 19% od zysku raz, przy sprzedaży — więc im dłużej pieniądz ma leżeć, tym mocniej roczna opłata działa na jego niekorzyść. Kalkulator zawsze mówi, którą z tych dwóch sytuacji u siebie masz, i podaje daty.

Czego natomiast nie robimy: nie wydzielamy samego 2027 r. Pieniądz wpłacony w 2027 r. leży o rok dłużej niż ten z 2028 r., i przy niektórych horyzontach ten jeden rok wypada tuż po drugiej stronie progu opłacalności. Wychodziłby wtedy plan, którego nikt nie wykona: załóż zwykły rachunek na jeden rok, a od 2028 r. wpłacaj już tylko do OKI. Rezygnujemy z niej pod dwoma warunkami, i to w tej kolejności. Pierwszy, ważniejszy: 2027 r. musi być jedynym rokiem, który wychodzi poza OKI. Jeśli zwykły rachunek pojawia się w planie także w którymkolwiek późniejszym roku, zostawiamy plan bez zmian — to nie jest zaokrąglenie progu na jednym roku, tylko realna przewaga zwykłego rachunku, i mówimy Ci, do którego roku ona sięga. Drugi, dopiero potem: koszt musi być mniejszy niż 0,05% całego planu. To sufit wewnątrz pierwszego warunku, a nie samodzielna reguła — sam koszt nie odróżnia jednego roku od wielu lat, bo te dwie sytuacje kosztują podobnie i zakresy się nakładają. Dlatego decyduje kształt planu, a cena jest tylko granicą. Jest jeszcze trzeci, rzadki przypadek: czasem Twój plan wygrywa z popularną kolejnością tak niewielką różnicą, że przeniesienie 2027 r. do OKI zabrałoby całą tę przewagę i plan wypadłby gorzej niż popularna kolejność. Wtedy również zostawiamy go bez zmian — nie pokażemy Ci planu słabszego niż to, co i tak byś zrobił.

W praktyce koszt wychodzi znacznie poniżej sufitu — przy 100 tys. zł oszczędności rocznie i 20-letnim horyzoncie to 92 zł na planie wartym 4,6 mln zł. Podajemy go jako udział w planie, a nie w kwocie przenoszonej, bo koszt liczy się na koniec horyzontu i tylko takie porównanie ma jedną bazę czasową. Konkretnej kwoty nie chowamy: pokazujemy ją wprost przy porównaniu z popularną kolejnością, ile by nie wyniosła. Gdy zwykły rachunek wygrywa naprawdę — przez wiele lat, nie przez jeden — plan zostaje bez zmian i widzisz, do którego roku.

Lata podajemy kalendarzowo — 2027, 2028, 2029 — a nie jako „1. rok", „2. rok". OKI rusza 1 stycznia 2027 r., więc pierwszy rok planu jest rokiem 2027 i tak go nazywamy, żebyś nie musiał niczego przeliczać.

Gdy dwa plany są warte tyle samo

Zdarza się, że dwa zupełnie różne plany dają dokładnie ten sam majątek na koniec. Najprościej widać to, gdy założysz zerowy zwrot: nie ma wtedy zysku, który trzeba osłonić przed podatkiem, więc IKE, OIPE i zwykły rachunek inwestycyjny wychodzą na jedno. Kalkulator musi mimo to pokazać jeden konkretny plan.

W takiej sytuacji pokazujemy plan, który najpierw wypełnia konta ustawowe — w kolejności: najpierw konto z ulgą podatkową (IKZE), potem konta z limitem wpłat (IKE, OIPE), a dopiero to, co zostanie, trafia dalej. Wybieramy tak z jednego powodu: przy jakimkolwiek dodatnim zwrocie odpowiedź i tak brzmi „wypełnij limity", więc byłoby dziwne, gdyby przesunięcie stopy zwrotu o pół tysięcznej punktu procentowego odwracało poradę o 180 stopni. Zero to założenie modelowe, nie prognoza.

Reguła działa w jedną stronę i tylko za darmo: pieniądze przesuwamy do konta ustawowego wyłącznie wtedy, gdy nie obniża to Twojego majątku końcowego ani o grosz. Nie jest to obietnica na słowo — kalkulator po całej operacji porównuje wynik z tym, co wyszło z optymalizacji, i jeśli majątek końcowy spadłby choćby o grosz, cofa całe przesunięcie i pokazuje plan bez zmian. Nigdy też nie dokładamy w ten sposób pieniędzy do OKI: o tym, czy nadwyżka ma iść na OKI, czy na zwykły rachunek, decyduje rachunek opłacalności opisany wyżej, a nie reguła rozstrzygania remisów.

Jedna konsekwencja, o której warto wiedzieć: kwota na konkretnym koncie może zmaleć, gdy zwiększysz roczne oszczędności. Przykład: przy 66 tys. zł rocznie IKZE dostaje pełny limit, a przy 67 tys. zł o 824 zł mniej, bo wypełnienie IKE i OIPE do końca jest w tym miejscu warte więcej — ten jeden krok zarabia 14,67 zł. Tak wygląda spadek, który na siebie zarabia, i taki jest dozwolony. Spadek, który niczego nie zarabia, byłby rzutem monetą i jest u nas błędem: przy każdej zmianie kodu osobny test przechodzi kwoty co 1 000 zł od 12 do 150 tys. zł i dla każdego spadku sprawdza, czy cofnięcie go cokolwiek kosztuje. Jeśli nie kosztuje — test nie przechodzi.

Grosze i zaokrąglenia

Wnętrze projekcji liczy się w pełnej precyzji deterministycznie (własne, przenośne funkcje wykładnicze — ten sam wynik co do bitu na każdym urządzeniu), a każda pokazywana kwota jest zaokrąglana dokładnie raz, na końcu, do grosza (połówki od zera). Dzienny współczynnik wzrostu (1+r)^(1/365) jest liczbą niewymierną — dlatego jedno zaokrąglenie na granicy raportowania, a nie kwantyzacja po drodze, jest jedynym sposobem, by wyniki zgadzały się z niezależnym przeliczeniem.

Wektory: liczby, które pilnują kalkulatora

Zestaw ponad 400 automatycznych testów uruchamiamy przed każdą zmianą; każda z poniższych wartości jest dodatkowo wyprowadzona niezależnie w arytmetyce dziesiętnej (60 cyfr) poza kalkulatorem. Przykłady:

Założenia tymczasowe (stan na październik 2026)

• Liczymy na limitach na 2027 r.: IKE 30 099 zł, IKZE 12 039,60 zł (przy działalności 18 059,40 zł), OIPE 30 099 zł — według projektu budżetu; oficjalne obwieszczenia do końca 2026 r. Domyślnie trzymamy je bez zmian przez cały horyzont; opcja „rosną razem z płacami" indeksuje je o 4,5% rocznie — to założenie, nie prognoza (sekcja „Limity wpłat w kolejnych latach").
• Lista aktywów dopuszczalnych w OIPE zależy od dostawcy produktu — przyjmujemy, że pokrywa się z IKE. Rynek dostawców OIPE w Polsce jest wąski: zanim wpiszesz OIPE w plan, sprawdź, czy masz u kogo je otworzyć.
• Stawka OKI po 2027 r. nieznana (wzór z art. 25 znany, stopa NBP z 31.10.2027 — nie); domyślnie utrzymujemy 0,85%.

Czego v1 świadomie nie modeluje

• ryzyka i zmienności (jedna deterministyczna ścieżka zwrotu), ryzyka walutowego i kosztów transakcyjnych;
• dywidend wypłacanych na bieżąco (portfel modelujemy jako akumulujący; obrót na zwykłym rachunku inwestycyjnym oddaje pytanie o styl inwestowania: „kupuję i trzymam" = 0%, „czasem przebudowuję portfel" = 50%, „handluję aktywnie" = 100% obrotu rocznie — trzy umowne punkty, nie pomiar);
• roku otwarcia konta w trakcie roku (lata projekcji mają 365 dni), powtórnych transferów IKE→OIPE, dobrowolnej dopłaty do PPK, PPE, optymalizacji małżeńskiej, spadków i darowizn;
• gotówki maklerskiej PLN jako osobnej grupy zwolnienia (modelujemy grupę oszczędnościową z pkt 1).

Prywatność wyników

Link „udostępnij" koduje parametry w części adresu za znakiem # (fragmencie), której przeglądarka nie wysyła na żaden serwer. Nie przechowujemy Twojego planu — dlatego powiadomienia e-mail (jeśli się zapiszesz) opisują zmianę przepisów i zapraszają do ponownego przeliczenia, a nie odtwarzają Twojego wyniku.

Kontakt: kontakt@taxwrap.eu · polityka prywatności · wersja tekstów zgód: pl-2026-10-10